Misdaadepos uit Hong Kong over twee mannen: een undercover-agent in de maffia en een criminele infiltrant bij de politie
Wanneer een belangrijke maffiabaas wordt gedood, volgt een machtsstrijd om zijn opvolging, totdat zoon Hau de familiezaken op zich neemt. Bijgestaan door zijn rechterhand Sam lukt het hem om de spanningen tussen de diverse families terug te dringen. Yan is een jonge, talentvolle politieagent. Als blijkt dat hij de verstoten halfbroer van Hau is, krijgt hij van inspecteur Wong de taak om te infiltreren binnen de triads. Intussen stuurt Sam, om zijn positie binnen de familie te versterken, zijn protg Ming naar de politieschool. In de jaren die daarop volgen klimmen Yan en Ming op binnen de organisaties, brandt een strijd om de macht los tussen Hau en Sam en wordt de jacht op inspecteur Wong geopend. De Hong Kong-misdaadsage 'Infernal Affairs' bestaat uit drie delen. Deel twee is een prequel en waar in het eerste deel de nadruk lag op de innerlijke strijd van de hoofdpersonen en de gangsterwereld versus de politie, is er in deze voorgeschiedenis ruime aandacht voor de onderlinge familiebanden en vetes. De trilogie heeft in eigen land alle records gebroken. Maar ook buiten Hong Kong is het misdaadepos niet onopgemerkt gebleven: regisseur Martin Scorsese gaat onder de titel 'The Departed' een Amerikaanse versie maken van hetzelfde verhaal, waarbij hij de plaats van handeling verplaatst naar Boston. Waarschijnlijk gaat Matt Damon de gangster vertolken. Leonardo DiCaprio heeft de rol van de undercoveragent al te pakken.